讀者來信

　　理財師，您好！我家的基本情況如下：1。單親家庭，我年齡35歲，小孩1歲半，單位買有五險一金，計劃40歲退休；2。年收入15萬元，月支出5000元，與父母同住，有一套住房用于出租，市值70萬元；3。定期存款40萬元，買有投資分紅保險15萬元(2020年本金和分紅到期)，基金9萬元(目前市值4萬元左右).

　　我想咨詢一下，以現有資金如何投資：1。小孩的教育基金；2。為父母養老(父母每月領取養老金共1500元)；3。自己的養老規劃。周女士

　　【基本分析】

　　從資產負債和家庭收支情況來看，周女士的家庭主要有以下問題：1。周女士目前35歲，上有老下有小，是家庭經濟支柱，但她目前主要的保障來源于單位購買的社保，應該增加商業保險，尤其是在重疾險和意外險；2。目前家庭的主要投資方式過于穩健，主要為定期存款和分紅保險，應提高資產的回報率；3。從家庭收支情況看，周女士家庭現金流充足，應合理利用每月的結余；4。家庭未來的現金流壓力較大，對于未來的規劃很重要，尤其是周女士退休后，養老養小的壓力都很大。

　　【理財建議】

　　1。準備3~6個月的家庭支出留作備用金，放置于貨幣型基金中。按照周女士目前的財務狀況，可考慮將3萬元左右投資于貨幣型基金，需要用錢的時候可以提前兩個工作日提出贖回申請；同時可以申辦信用卡，以其信用額度作為臨時應急金的補充，可以利用信用卡延期還款增加資金的時間價值，作為流動資金的補充。

　　2。合理安排每月結余。基金定投或黃金定投是不錯的選擇，對于選擇的定投也要根據行情，每隔半年左右進行一次調整。根據周女士的情況，每月可以安排3000元的資金用于基金定投，選取3~4只基金，按照8%的年化收益率計算，5年后周女士的基金凈值大概為22萬元，此部分可以作為小孩的教育基金，按照目前每年2萬元的學費，5%的學費增長和投資回報，足以支付小孩16年的學費。

　　3。提高資產的投資回報率。定期存款到期后，可以將資金按照4∶1的比例配置銀行的穩健理財產品及債券型基金。考慮到目前資本市場的情況，存款或將進入降息通道，可以考慮配置一定的債券型產品。不建議再配置高風險的股票基金，同時每年結余的資金可以逐步按此比例進行一個配置。假設現有的收入和支出同時增長，這樣按照6%的綜合年化收益率計算，5年后，周女士的投資資金大概為100萬元。

　　4。退休后的日常生活。按照5%的投資回報和通脹計算，100萬元的現金資產大概可以支付周女士家庭21年的生活支出，保證周女士在領取養老金前的生活。

　　5。加強商業保險配置。周女士做為家庭的主要收入來源，為了在最為不利的情況下抵御家庭的財務風險，建議周女士為自己購買期限20年，保額為100萬元左右的定期壽險，再適度購買20萬元的重疾險。作為家庭的保障，此部分支出可以用房租來支付。

　　6。養老基金。分紅保險按照3%的分紅計算，至2020年大概可以拿到27萬元，作為周女士可以支配的投資資產，每個月的社保退休金和房租作為基本的生活費用。如果通脹壓力太大，可以采取以房養老的方式獲取資金，作為養老保險的補充。

　　7。方案調整。在整個方案中，父母的養老基金比較缺乏，只能用每月的養老金來支付，沒有足夠的資金支付父母的醫療費用；家庭承擔風險的能力比較弱，沒有足夠的資金應付突發狀況，一旦某項費用增長很快，將對整個家庭的影響很大。

　　因此，如果周女士40歲時社會的通脹壓力仍然大，應該結合當時的社會狀況，考慮延長工作期限，以保證家庭未來的生活。