期貨中很多人在講做套利,商品期貨套利是什么?商品期貨套利方式有哪些?

　　商品期貨套利與股指期貨套利類似，在買入或賣出某種期貨合約的同時，賣出或買入相關的另一種合約，并在某個時間同時將兩種合約平倉。

　　商品期貨套利在交易形式上它與套期保值有些相似，但套期保值是在現貨市場買入(或賣出)實貨、同時在期貨市場上賣出(或買入)期貨合約;而套利卻只在期貨市場上買賣合約，并不涉及現貨交易。

　　《量化投資—策略與技術》中，介紹了四種類型的商品期貨套利模式，分別為：期現套利、跨期套利、跨市場套利和跨品種套利。

　　商品期貨套利方式：期現套利、跨期套利、跨市場套利

　　期現套利，是利用同一種商品在期貨市場與現貨市場之間的不合理價差進行的套利行為。當期貨價格與現貨價格之間出現不合理的基差時，套利者通過構建現貨與期貨的套利資產組合，以期望基差在未來回歸合理的價值區間并獲取套利利潤的投資行為。

　　跨期套利正是通過觀察期貨各合約價差的波動，以賺取差價為目的，在同一期貨品種的不同合約月份建立數量相等、方向相反的交易部位，并以對沖或交割方式結束交易的一種操作方式。正向市場時，價差為負，表現為遠月升水，反向市場時，價差為正，表現為近月升水。一般來說，價差(絕對值)由持有成本(或持倉費)構成，即指為擁有或保留某種倉單或頭寸而支付的倉儲費、保險費和利息等費用。